위메이드플레이 - 4월 공부 기업 !!! 2022년 최대주주 변경 스마일게이트홀딩스 → 위믹스코리아(구 위메이드이노베이션)

4월에 어떤 기업을 매일 20분씩 알아볼까 하다가 위메이드플레이로 결정했다.

 

위메이드플레이는 구 선데이토즈

창립 멤버들이 매주 일요일 모임 공간 토즈에서 모여서 게임을 만들다가 회사를 차리게 되어 사명이 선데이토즈라고 한다. 

 

지금 이름 위메이드플레이드는 2022년에 변경되었다. 

이때 최대주주가 스마일게이트홀딩스에서 위메이드로 바뀌었다. 정확하게는 최대주주가 위메이드이노베이션으로 바뀌었다. 위메이드이노베이션은 자금 조달을 위해 신규로 만든 회사다.

위메이드이노베이션이 스마일게이트홀딩스의 보유 주식 340만 주(지분율 35.52%) 중 200만 주(20.9%)를 840억에 샀다.

주당 42000원이다.

 

그리고 유상증자도 했다. 선데이토즈는 위메이드이노베이션을 대상으로 3자배정 방식의 유상증자 실시.

유상증자 가격은 27750원. 신주 190만주를 발행한다. 여기서 또 527억 원이 들어온다.

 

그리고 300억 규모의 신주인수권부사채(BW)도 발행했다. 만기이자율 2%, 행사가액 주당 32609원.

 

그러면 총 구주 840억 + 유상증자 527억 + 신주인수권부사채(BW) 300억 = 1667억

위메이드이노베이션은 선데이토즈 인수를 위해 1667억을 썼다.

 

 

지금 위메이드플레이 주주현황을 보면

위믹스코리아 34%, 자사주 9.32%다.

위메이드이노베이션이 그 사이에 이름을 또 위믹스코리아로 바꾸었다.

 

반응형

 

질문 1. 위 평단가 숫자들을 보면 지금 주가 보다 많이 높다.

구주 산 거는 42000원 유상증자는 27750원 BW 행사가는 32609원

2023년 3월 말 종가는 16110원인데 혹시 액면분할 무상증자를 했나? 아니네.

빨간 네모 시기가 인수시기로 당시 주가 상태가 그랬다.

지금 가격과 괴리가 큰 것은 그냥 지금 주가가 내렸기 때문일 뿐이다. 자본금 변동 사항을 보고 다시 확인했다.

 

위메이드플레이 주가 차트

 

 

질문 2. 왜 위믹스코리아의 지분율이 34% 밖에 안되지?

아 사업보고서를 보니 아직 신주인수권부사채(BW) 300억 행사 안 했다.

 

위메이드플레이 신주인수권부사채(BW) 내역

 

 

그리고 이것도 주가가 하락했다고 신주인수권행사 가격이 조정되었다.

 

위메이드플레이 신주인수권부사채(BW) 행사가 조절

 

BW 행사가가 처음 발행할 때는 32609원이었는데 주가가 하락하면서 22827원까지 내려왔다.
처음 발행했을 때 공시를 보면 발행가 32609원, 신주인수권 행사에 따라 발행할 주식 수가 919,991로 이는 총 주식 대비 7.43%에 해당한다. 그런데 22827원까지 행사가가 내려오니 신주인수권 행사에 따라 발행할 주식 수가 1,314,233 주로 늘었고 이는 총 주식 대비 11.4% 정도 된다. 최저 조정가액이 22827원이라서 더 내려오지는 않는다.

다행히 최대주주에게 발행한 거고 지금 주가 보다 위에 있어서 기존 소액 주주들에게 큰 희석 리스크로 느껴지지는 않는다.

아 만약 지금 사는 주주가 아니라 고가에서 산 주주라면 희석 리스크가 커졌다고 볼 수도 있는 것인가?

같은 기업의 주주라도 얼마에 샀느냐에 따라 입장이 다른 거 같다.

참고로 표면이자율은 0%이고 만기이자율은 2%다.

내년 12월까지 행사 기간이니 아마도 행사하겠지?

 

 

뭔가 4월 공부 재밌을 거 같다ㅎㅎ